東方證券合并重組上海證券預(yù)案出爐。

5月6日晚間，東方證券發(fā)布公告稱，公司與上海證券擬實施合并重組，具體實施方式為東方證券通過發(fā)行A股股份及支付現(xiàn)金方式購買上海證券100%股權(quán)。

公告顯示，東方證券擬通過發(fā)行A股股份的方式購買百聯(lián)集團持有的上海證券50.00%股權(quán)、國際投資持有的上海證券16.33%股權(quán)、國際集團持有的上海證券7.68%股權(quán)、上海城投持有的上海證券1.00%股權(quán)；擬通過發(fā)行A股股份的方式購買國泰海通持有的上海證券18.74%股權(quán)，通過支付現(xiàn)金的方式購買國泰海通持有的上海證券6.25%股權(quán)。

交易價格方面，東方證券在公告中表示，截至本摘要簽署日，標的公司的審計、評估工作尚未完成，標的資產(chǎn)的評估值及交易價格尚未確定。

“標的資產(chǎn)的最終交易價格將以符合《證券法》規(guī)定的資產(chǎn)評估機構(gòu)出具并經(jīng)國資備案的評估報告確定的評估結(jié)果為基礎(chǔ)，由各方公平協(xié)商后確定?！睎|方證券進一步指出，“標的資產(chǎn)相關(guān)審計、評估工作完成后，上市公司將與交易對方另行簽署協(xié)議，對最終交易價格和交易方案進行確認，并在重組報告書中予以披露。”

雖然最終交易價格還未確認，不過東方證券公告表示，根據(jù)《重組管理辦法》相關(guān)規(guī)定，上市公司發(fā)行股份的價格不得低于市場參考價的80%；市場參考價為定價基準日前20個交易日、60個交易日或者120個交易日的公司A股股票交易均價之一。定價基準日前若干個交易日公司A股股票交易均價=決議公告日前若干個交易日公司A股股票交易總額÷決議公告日前若干個交易日公司A股股票交易總量。

公告指出，經(jīng)交易各方友好協(xié)商，本次發(fā)行的股份發(fā)行價格按照定價基準日前120個交易日上市公司A股股票的交易均價確定為10.49元/股。

公告進一步指出，公司2025年度利潤分配方案為：以本次分紅派息的股權(quán)登記日的公司總股本為基數(shù)，向分紅派息的股權(quán)登記日登記在冊的A股股東和H股股東，每10股分配現(xiàn)金紅利人民幣2.00元（含稅）。

東方證券表示，根據(jù)《上海證券交易所上市公司自律監(jiān)管指引第7號——回購股份》等有關(guān)規(guī)定，公司回購專用證券賬戶上的公司A股股份不參與股息分派。上述利潤分配方案尚需公司股東會審議。上述利潤分配實施完畢后，上市公司本次發(fā)行股份購買資產(chǎn)的發(fā)行價格將調(diào)整為10.29元/股。

對于本次合并重組對公司各方面的影響，東方證券在公告中表示，本次交易前公司無控股股東、無實際控制人，第一大股東為申能集團。本次交易不會導(dǎo)致公司控制權(quán)和第一大股東發(fā)生變更。本次交易完成后，公司將引入百聯(lián)集團、國際集團等戰(zhàn)略股東，為公司未來發(fā)展提供助力。

“本次交易完成后，公司的總資產(chǎn)、凈資產(chǎn)、營業(yè)收入及凈利潤等將進一步增長，盈利能力和抗風(fēng)險能力將得到提升，綜合競爭實力和持續(xù)經(jīng)營能力將進一步增強?！睎|方證券稱。

東方證券進一步指出，本次交易推動?xùn)|方證券資產(chǎn)規(guī)模與資本實力實現(xiàn)顯著增長，資產(chǎn)總額有望躋身行業(yè)前十，顯著增強在市場波動中的抗風(fēng)險能力與業(yè)務(wù)承載空間。

隨著交易預(yù)案的出爐，東方證券在公告中表示：“根據(jù)有關(guān)規(guī)定，經(jīng)向上海證券交易所申請，公司A股股票將于2026年5月7日（星期四）開市起復(fù)牌。”

公告最新資料顯示，東方證券是一家經(jīng)中國證監(jiān)會批準設(shè)立的提供證券、期貨、資產(chǎn)管理、投行、投資咨詢及證券研究等全方位、一站式金融服務(wù)的綜合類證券公司。截至2025年12月31日，公司擁有7家分公司和163家證券營業(yè)部，并全資持有東證期貨、東證資本、東方金控、東證資管、東證創(chuàng)新，同時作為第一大股東參股匯添富基金；公司總資產(chǎn)為4868.76億元。

東方證券2025年年報顯示，報告期內(nèi)，公司實現(xiàn)營業(yè)收入153.58億元，同比增加26.18%；實現(xiàn)歸屬于母公司股東的凈利潤）56.34億元，同比增加68.16%。

上海證券主要從事的業(yè)務(wù)包括經(jīng)紀業(yè)務(wù)、證券自營業(yè)務(wù)、期貨業(yè)務(wù)、信用業(yè)務(wù)等，還包括投資銀行、資產(chǎn)管理、基金評價研究等業(yè)務(wù)。截至2025年12月31日，上海證券控制2家全資子公司和1家全資二級子公司，擁有9家分公司以及72家證券營業(yè)部。