11月30日，遠(yuǎn)東發(fā)展有限公司（00035.HK）發(fā)布完成收購(gòu)香港啟德物業(yè)的公告，公告顯示，所有條件已獲達(dá)成，收購(gòu)事項(xiàng)已于2021年11月30日完成。

此前11月24日，遠(yuǎn)東發(fā)展公告稱，已與新世界發(fā)展成立合營(yíng)公司River Riches Limited作為買方，向佳兆業(yè)集團(tuán)(01638.HK)及商人陳壯榮各持有50%權(quán)益的迅富國(guó)際收購(gòu)所有待售股份，而迅富國(guó)際持有香港啟德物業(yè)。

按照公告披露的信息，合營(yíng)公司由遠(yuǎn)東發(fā)展及新世界發(fā)展各自持有50%的權(quán)益。此次交易總代價(jià)為79.48億港元，但是賣方實(shí)際所得的金額還需減去截至完成時(shí)于2020年融資協(xié)議項(xiàng)下的未償還本金總額30.52億港元及減去待售貸款代價(jià)12.32億港元。由此，按照佳兆業(yè)的權(quán)益占比粗略估計(jì)，佳兆業(yè)到手資金約18億港元左右。

據(jù)悉，上述物業(yè)位于香港新九龍內(nèi)地段第6591號(hào)的所有地塊及其上所建住宅及樓宇，目前正在開發(fā)中，占地面積約為9708平方米，被指定為私人住宅用途。最低建筑面積及最高建筑面積分別為3.2萬平方米及5.34萬平方米，截至今年6月底，該土地價(jià)值約97.86億港元。

對(duì)于此次收購(gòu)事項(xiàng)，遠(yuǎn)東發(fā)展表示，該物業(yè)位于香港新發(fā)展地區(qū)啟德的黃金地段，該物業(yè)可補(bǔ)充集團(tuán)在香港的土地儲(chǔ)備。遠(yuǎn)東發(fā)展意在通過企業(yè)合營(yíng)將上述物業(yè)發(fā)展為住宅項(xiàng)目。

對(duì)佳兆業(yè)來說，此番出售物業(yè)項(xiàng)目有助于其回籠部分資金，以緩解短期資金流動(dòng)性問題。

今年11月3日，佳兆業(yè)的資金流動(dòng)性困境開始顯現(xiàn)，本應(yīng)當(dāng)天到期的理財(cái)產(chǎn)品出現(xiàn)逾期兌付情況。隨后，理財(cái)投資者們聚集在佳兆業(yè)集團(tuán)的辦公地深圳嘉里中心尋求兌付方案。

11月8日，佳兆業(yè)發(fā)布聲明稱，集團(tuán)正采取多項(xiàng)措施：廣泛征求投資人意見，拿出更為可行的兌付方案；加快深圳、上海等地優(yōu)質(zhì)資產(chǎn)處置，回籠資金用于兌付財(cái)富產(chǎn)品；梳理可抵押資產(chǎn)，為財(cái)富產(chǎn)品提供兌付保障；加快在售地產(chǎn)項(xiàng)目銷售，實(shí)現(xiàn)快速回款。

除了內(nèi)地的資產(chǎn)，佳兆業(yè)也不得不出售香港的一些項(xiàng)目尋求新的買家。按照路透社報(bào)道，除了上述香港啟德地塊，近日佳兆業(yè)還以37.8億港元的價(jià)格將香港北部屯門的另一個(gè)地塊賣給了旭日國(guó)際集團(tuán)主席蔡志明，在償還土地抵押貸款后佳兆業(yè)至少收回了約13億港元的現(xiàn)金。

佳兆業(yè)面臨的資金缺口遠(yuǎn)不止財(cái)富產(chǎn)品的兌付。12月7日，佳兆業(yè)還面臨一筆4億美元的未償還票據(jù)。佳兆業(yè)曾于11月25日發(fā)布公告，其考慮采取交換要約及同意征求的形式將現(xiàn)有票據(jù)轉(zhuǎn)換成新票據(jù)，以實(shí)現(xiàn)延期18個(gè)月還款的目的。

但是，11月30日，財(cái)務(wù)顧問公司Lazard Asia (Hong Kong) Limited向佳兆業(yè)發(fā)函稱，持有佳兆業(yè)將于2021年12月7日到期的4億美元債券過半票面價(jià)值的投資人團(tuán)體，明確表示不支持佳兆業(yè)于11月25日提出的交換要約。

這也使得佳兆業(yè)再一次陷入窘境，因?yàn)榘凑找?，交換要約如果票據(jù)持有人的接納率低于95%，那么交換要約及同意征求將自動(dòng)失效。

從該筆4億美元的債券持有者中有50%以上持有人反對(duì)要約內(nèi)容來看，想要在幾天內(nèi)說服債券持有者，并將接納率提升至95%，顯得更加困難。

按照要約條件，倘若交換要約及同意征求未能成功實(shí)行，佳兆業(yè)可能無法于2021年12月7日償還到期的現(xiàn)有票據(jù)，則可能考慮進(jìn)行替代的債務(wù)重組。

知情人士表示，債券持有人最不愿意看到以及最擔(dān)心的情況就是佳兆業(yè)利用市場(chǎng)環(huán)境于12月7日宣布違約，實(shí)行債務(wù)重組。債券持有人希望與佳兆業(yè)深入探討各種潛在新資金方案，以期為佳兆業(yè)提供一個(gè)全面而可行的解決方案。