2020年8月26日下午，深圳市通過(guò)了我國(guó)首部個(gè)人破產(chǎn)法規(guī)《深圳經(jīng)濟(jì)特區(qū)個(gè)人破產(chǎn)條例》，將于六個(gè)月后正式施行。根據(jù)條例，在深圳居住且參加深圳社保連續(xù)滿三年的人，因生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)、生活消費(fèi)導(dǎo)致喪失清償債務(wù)能力或者資不抵債的，可以依法進(jìn)行破產(chǎn)清算、重整或者和解，經(jīng)過(guò)三年受到嚴(yán)格行為限制的免責(zé)考察期，可免除其剩余債務(wù)。

深圳作為我國(guó)改革試驗(yàn)的先行者和示范區(qū)，這次推出個(gè)人破產(chǎn)條例，既是升級(jí)本地營(yíng)商環(huán)境優(yōu)化退出機(jī)制的試驗(yàn)，也是為全國(guó)范圍推行個(gè)人破產(chǎn)制度探路。破產(chǎn)制度是金融基礎(chǔ)設(shè)施的重要組成部分。目前，長(zhǎng)三角一體化發(fā)展框架下金融基礎(chǔ)設(shè)施建設(shè)正不斷得到加強(qiáng)和拓展。深圳頒發(fā)的個(gè)人破產(chǎn)條例對(duì)進(jìn)一步提升長(zhǎng)三角金融基礎(chǔ)設(shè)施建設(shè)具有很好的參考價(jià)值。

 關(guān)注個(gè)人破產(chǎn)制度的金融基礎(chǔ)設(shè)施建設(shè)

金融基礎(chǔ)設(shè)施，具體是指所有為金融活動(dòng)提供公共服務(wù)并保證金融市場(chǎng)穩(wěn)健、持續(xù)、安全運(yùn)行的硬件設(shè)施以及相應(yīng)的制度安排均可納入金融基礎(chǔ)設(shè)施的范疇。這是一個(gè)開放性的概念。如支付清算體系、征信系統(tǒng)、反洗錢監(jiān)測(cè)系統(tǒng)以及金融法律環(huán)境、會(huì)計(jì)準(zhǔn)則、信用環(huán)境、定價(jià)機(jī)制、規(guī)則體系，等等。

經(jīng)濟(jì)要發(fā)展，金融需先行。長(zhǎng)三角肩負(fù)著“成為帶動(dòng)我國(guó)經(jīng)濟(jì)發(fā)展和改革開放的龍頭”的歷史使命，正在扎實(shí)推進(jìn)區(qū)域協(xié)調(diào)和城市群協(xié)同，完善的金融基礎(chǔ)設(shè)施建設(shè)是四省市深入一體化發(fā)展的新動(dòng)能，結(jié)合深圳推出個(gè)人破產(chǎn)法的初衷，未來(lái)長(zhǎng)三角個(gè)人破產(chǎn)法推行過(guò)程中金融基礎(chǔ)設(shè)施建設(shè)的若干法律、會(huì)計(jì)和監(jiān)管要素方面需要加以關(guān)注。

1.法律要素層面，需在現(xiàn)有企業(yè)破產(chǎn)法規(guī)和實(shí)踐基礎(chǔ)上，切實(shí)平衡權(quán)責(zé)雙方的利益關(guān)系。

在長(zhǎng)三角一體化發(fā)展的金融活動(dòng)中，司法的強(qiáng)制力量充分發(fā)揮其協(xié)調(diào)和疏通調(diào)解功能，保證著市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)活動(dòng)正常運(yùn)行。破產(chǎn)制度要真正落到實(shí)處，不僅要保障債務(wù)人基本的日常生活權(quán)益，也不能讓債權(quán)人的回款期望徹底落空，明確區(qū)分失敗創(chuàng)業(yè)者和惡意逃債者，把握懲戒尺度，才能既給予困境中的債務(wù)人合理救助，也設(shè)法維護(hù)債權(quán)人的合法利益, 兼顧公平公正。我們不妨借鑒國(guó)外的經(jīng)驗(yàn)和教訓(xùn)。

美國(guó)個(gè)人破產(chǎn)制度始于1800年推出的第一部破產(chǎn)法，迄今已有二百多年的歷史。早期破產(chǎn)法大都是為了臨時(shí)應(yīng)對(duì)當(dāng)時(shí)糟糕的經(jīng)濟(jì)情況而設(shè)立，偏向維護(hù)債權(quán)人的利益，政府采取的措施主要是為了減少債權(quán)人的損失；1978年《破產(chǎn)改革法》頒布象征著破產(chǎn)制度風(fēng)向偏轉(zhuǎn)，此后破產(chǎn)法雖然也經(jīng)歷了多次調(diào)整和修正，但偏袒債務(wù)人利益的做法一直延續(xù)到了2005年。這段時(shí)期，政府通過(guò)各種途徑刺激其消費(fèi)需求并擴(kuò)大其消費(fèi)能力，而當(dāng)時(shí)美國(guó)破產(chǎn)法庭裁決破產(chǎn)案件的標(biāo)準(zhǔn)相當(dāng)寬松，人們能輕松地通過(guò)個(gè)人破產(chǎn)消除債務(wù)，因此破產(chǎn)之風(fēng)愈演愈烈，債權(quán)人利益受損苦不堪言。

物極必反。為改善這種失衡局面，2005年聯(lián)邦政府頒布了《破產(chǎn)濫用預(yù)防及消費(fèi)者保護(hù)法案》，此法案大幅度提高個(gè)人破產(chǎn)的標(biāo)準(zhǔn)和條件，也對(duì)債權(quán)人的利益保障方面作了明文規(guī)定。此后，個(gè)人破產(chǎn)制度開始致力于尋求債權(quán)人和債務(wù)人之間的相互平衡，一邊抑制債務(wù)人過(guò)度消費(fèi)，鼓勵(lì)個(gè)人創(chuàng)業(yè)和再就業(yè)，一邊通過(guò)嚴(yán)厲的懲罰措施和機(jī)制防止超額借貸，維護(hù)債權(quán)人的合法權(quán)益。

從美國(guó)1980-2019個(gè)人破產(chǎn)案件數(shù)的變化趨勢(shì)也能看出，2005年后個(gè)人破產(chǎn)案件數(shù)開始回落（考慮到2008年次貸危機(jī)略過(guò)該期間的案件數(shù)短暫升高），民眾對(duì)于個(gè)人破產(chǎn)采取了更謹(jǐn)慎更理性的態(tài)度

數(shù)據(jù)來(lái)源: 美國(guó)破產(chǎn)學(xué)會(huì)（American Bankruptcy Institute） 2020

因此，從法律條款方面規(guī)定債權(quán)人和債務(wù)人相對(duì)合理的權(quán)利和義務(wù)，做到“有法可依”，其次法律的執(zhí)行層面上，也要做好準(zhǔn)備。

今年5月，蘇滬浙皖四地高院聯(lián)合發(fā)布了第一批長(zhǎng)三角地區(qū)人民法院典型案例，這是一個(gè)良好的開端。但隨著個(gè)人破產(chǎn)法的展開，按我國(guó)近年企業(yè)破產(chǎn)數(shù)的增長(zhǎng)趨勢(shì)，結(jié)合國(guó)際經(jīng)驗(yàn)，即使保守估計(jì)，我國(guó)未來(lái)要面對(duì)的是每年數(shù)十萬(wàn)件級(jí)的案件需求，這還未考慮要消化以往囤積的待審待執(zhí)行案件。因此，打造一整套高效的個(gè)人破產(chǎn)案件處理機(jī)制已是迫在眉睫。有必要未雨綢繆，建設(shè)專業(yè)機(jī)構(gòu)專門管轄、組織專業(yè)團(tuán)隊(duì)專職處理，明確規(guī)范，簡(jiǎn)化手續(xù)，充分培訓(xùn)，提升效率和效益。

一是明確各職能部門業(yè)務(wù)分工，調(diào)查和訴訟、審查和執(zhí)行等各司其職；

二是擴(kuò)大各層次人才儲(chǔ)備，建立人才梯隊(duì)體系，資深人士與各級(jí)助理，精英人才與初入門者等各盡其能；

三是利用智能信息化和金融科技手段改造和升級(jí)案件處理流程，推動(dòng)破產(chǎn)案件的項(xiàng)目化、模塊化和流程化操作，提高申請(qǐng)、立案、開庭、審判和執(zhí)行的效率，挖掘高科技生產(chǎn)潛能。

2.會(huì)計(jì)要素層面，要求個(gè)人高標(biāo)準(zhǔn)高質(zhì)量的財(cái)產(chǎn)信息披露，健全社會(huì)信用體系建設(shè)。

我國(guó)的個(gè)人信用體系制度和全社會(huì)綜合信用管理制度建設(shè)仍然任重道遠(yuǎn)，對(duì)失信人的經(jīng)濟(jì)制約和行政管理等手段還比較初級(jí)，總體而言社會(huì)大眾法律意識(shí)仍然相對(duì)薄弱。需要我們加快基礎(chǔ)信用數(shù)據(jù)庫(kù)建設(shè)鞏固“硬”信用實(shí)力，加強(qiáng)信用科普增強(qiáng)信用意識(shí)提高“軟”信用實(shí)力，在全社會(huì)形成良好的信用共識(shí)，遵循契約精神。

“硬”信用實(shí)力建設(shè)方面，加速百行征信建設(shè)填補(bǔ)民間借貸空白，推動(dòng)央行征信和百行征信的數(shù)據(jù)互聯(lián)互通，全面覆蓋正規(guī)金融機(jī)構(gòu)的金融信息和各大民間機(jī)構(gòu)信用數(shù)據(jù)，在保證個(gè)人隱私和信息安全的前提下有針對(duì)性地開放數(shù)據(jù)查詢接口。個(gè)人征信報(bào)告目前已升級(jí)到2.0版，結(jié)合未來(lái)的民間借貸版征信報(bào)告，完整的個(gè)人信用輪廓和信用畫像使放款機(jī)構(gòu)和個(gè)人全方位了解借款方的信用資質(zhì)，切實(shí)加強(qiáng)債權(quán)人應(yīng)履行的審查和注意義務(wù)，從資金供應(yīng)方即“債”源頭謹(jǐn)慎放貸。反過(guò)來(lái)，債務(wù)人一方也需清醒一旦被記入信用黑名單，甚或破產(chǎn)給個(gè)人和家庭生活帶來(lái)的負(fù)面影響，深刻引以為戒。

“軟”信用實(shí)力建設(shè)方面，常言道“人無(wú)信不立，業(yè)無(wú)信則不興”，對(duì)于申請(qǐng)破產(chǎn)的債務(wù)人，由本人書面承諾保證高標(biāo)準(zhǔn)高質(zhì)量的申報(bào)財(cái)產(chǎn)，保證其真實(shí)性和完整性是不可或缺的義務(wù)。未如實(shí)申報(bào)財(cái)產(chǎn)的一經(jīng)查實(shí)則取消免債待遇。債務(wù)人私下轉(zhuǎn)移財(cái)產(chǎn)或非法處置財(cái)產(chǎn)的，按情形嚴(yán)重程度追究刑事責(zé)任，協(xié)助財(cái)務(wù)人轉(zhuǎn)移財(cái)產(chǎn)的要擔(dān)負(fù)起連帶責(zé)任；鼓勵(lì)債權(quán)人提供建設(shè)性意見，發(fā)揮債權(quán)人的監(jiān)督功能；建立破產(chǎn)財(cái)產(chǎn)有獎(jiǎng)舉報(bào)制度，鼓勵(lì)知情人舉報(bào)等措施。

3.監(jiān)管要素層面，筑實(shí)高效率的獎(jiǎng)罰分明的監(jiān)管制度，維護(hù)有關(guān)從業(yè)市場(chǎng)秩序。

監(jiān)管機(jī)構(gòu)要發(fā)揮高效客觀公正的監(jiān)管功能。事前設(shè)置合理的準(zhǔn)入門檻和資質(zhì)要求，盡量篩除潛在風(fēng)險(xiǎn)因素；事中動(dòng)態(tài)監(jiān)督破產(chǎn)法執(zhí)行過(guò)程中涉及的各項(xiàng)風(fēng)險(xiǎn)指標(biāo)，及時(shí)響應(yīng)突發(fā)事件和社會(huì)熱點(diǎn)，事后定期總結(jié)經(jīng)驗(yàn)積極推廣優(yōu)化流程和典型案例處理方式。讓守信者得“獎(jiǎng)”，使失信者受“罰”。需要讓公眾認(rèn)識(shí)到破產(chǎn)本質(zhì)是一種“救濟(jì)”性質(zhì)的人道主義策略，不得已而為之。社會(huì)“鼓勵(lì)創(chuàng)新，寬容失敗”，并不意味著“債務(wù)投機(jī)”。

在以往的實(shí)踐中，部分債務(wù)人真實(shí)地實(shí)現(xiàn)了資產(chǎn)轉(zhuǎn)移后再成為老賴。一個(gè)老賴衍生出一千個(gè)老賴，壞榜樣帶來(lái)了極為惡劣的社會(huì)影響。國(guó)內(nèi)的“反催收聯(lián)盟”正是利用部分債務(wù)人不懂法或投機(jī)或僥幸心理多方設(shè)套，從而謀取非法利益，對(duì)諸如此類的不良現(xiàn)象要盡早重視，盡快出臺(tái)有針對(duì)性的指導(dǎo)意見，而不是坐等其對(duì)行業(yè)規(guī)范運(yùn)行造成既成損失才亡羊補(bǔ)牢。例如，不久前國(guó)家出臺(tái)的民間借貸利率上限不得超過(guò)LPR的4倍的規(guī)定，這無(wú)疑給一些深陷高利貸困境的債務(wù)人帶去了希望的曙光，但也要注意保護(hù)金融機(jī)構(gòu)和民間借貸機(jī)構(gòu)的合法權(quán)益，防止“劣幣驅(qū)除良幣”，引起正規(guī)的直接或間接融資市場(chǎng)的萎縮。

為避免那些濫用個(gè)人破產(chǎn)制度、惡意破產(chǎn)、事先惡意借貸并大肆浪費(fèi)，后再想通過(guò)破產(chǎn)逃避債務(wù)的人，建議從嚴(yán)追究責(zé)任。對(duì)于各項(xiàng)規(guī)章制度也包括個(gè)人破產(chǎn)法在內(nèi)的宣傳和普及，政府有責(zé)任多渠道多方位加強(qiáng)政策解釋、教育和引導(dǎo)工作，利用如今全景互聯(lián)的智能網(wǎng)絡(luò)時(shí)代的移動(dòng)終端和便攜設(shè)備，實(shí)現(xiàn)多角度大范圍的信息分享和內(nèi)容觸達(dá)。

 區(qū)域一體化更利于個(gè)人破產(chǎn)制度發(fā)揮作用

長(zhǎng)三角區(qū)域一體化引導(dǎo)金融基礎(chǔ)設(shè)施建設(shè)下的個(gè)人破產(chǎn)制度，更有利于人財(cái)物等資源要素流動(dòng)、降低交易和執(zhí)法成本并提高監(jiān)管效率，實(shí)現(xiàn)遞增規(guī)模效應(yīng)，提高產(chǎn)業(yè)核心競(jìng)爭(zhēng)力，發(fā)揮主動(dòng)力作用使經(jīng)濟(jì)從高速度發(fā)展轉(zhuǎn)向高質(zhì)量發(fā)展，并在國(guó)際競(jìng)爭(zhēng)舞臺(tái)上占據(jù)更重要的位置。

長(zhǎng)三角區(qū)域一體化建設(shè)將極大地方便四省市居民在各個(gè)城市之間居住、生活和就業(yè)，未來(lái)個(gè)人破產(chǎn)法建設(shè)也將顯著加快長(zhǎng)三角區(qū)域內(nèi)社會(huì)資源的合理聚集、靈活配置和便捷流動(dòng)，從而保證人流、物流和資金流通暢并通過(guò)優(yōu)化的社會(huì)分工使得價(jià)值效用最大化，增強(qiáng)商品市場(chǎng)的活躍性和人才市場(chǎng)的熱度，進(jìn)一步提升和優(yōu)化營(yíng)商環(huán)境，助力創(chuàng)業(yè)創(chuàng)新。

此外，通常不同地區(qū)的具體法規(guī)往往有所差異，政策執(zhí)行力度也不同，長(zhǎng)三角區(qū)域內(nèi)統(tǒng)籌引導(dǎo)個(gè)人破產(chǎn)制度建設(shè)，出臺(tái)配套的方針政策和指導(dǎo)意見，可減少因理解和執(zhí)行尺度不一致給債務(wù)人、債權(quán)人和司法機(jī)關(guān)三方帶來(lái)困擾，可以更好地維護(hù)司法公正。

（作者李峰為上海交通大學(xué)上海高級(jí)金融學(xué)院會(huì)計(jì)學(xué)教授、中國(guó)金融研究院副院長(zhǎng)、上海高金金融研究院聯(lián)席院長(zhǎng)，趙玲玲為上海交通大學(xué)中國(guó)金融研究院研究員）